Value area et Market Profile

Bonjour à tous,

L'une de mes connaissances est pit-trader à Chicago. Lors de nos conversations, il m'a parlé du Market Profile et m'a un peu traité de benêt lorsque je lui ai dit que je connaissais mais ne l'utilisais pas.

Il a en outre évoqué la 80% rule, qui serait (elle-aussi) une stratégie profitable au plus haut point.

Je lance donc une discussion sur ces sujets.

Je tiens à votre disposition les Value Area (V.A) du jour si vous les voulez, elles concernent les marchés US uniquement.

La 80% rule est une stratégie, en voici une description sommaire:

Tout d'abord, se placer en UT 30 mins.

Le cours doit ouvrir en dehors de la V.A
Puis, si le cours pénètre la V.A., il faut que la bar reste dans la V.A et clôture dans la V.A.
Puis, l'ouverture de la seconde bar doit obligatoirement se faire dans la V.A.
A ce moment, la stratégie peut être appliquée. Le jeu consiste à acheter ou vendre au niveau du prix d'entrée dans la V.A, et à placer un profit stop de l'autre côté de la V.A.

Attention cette stratégie est toujours contrarienne, car la règle n'entre en jeu que si le cours a ouvert en dehors de la V.A.

Les statistiques (que je n'ai pas consulté !!) affirmeraient que lorsque la règle entre en jeu, on a 80% de chance que le cours parcours la V.A de part en part...

Alléchant, mais attention, j'ai essayé hier, et j'ai paumé 3 points sur le SP500.

A votre bon coeur... si vous en savez plus.


Pour le moment, voici les V.A que l'on m'a communiqué dans la nuit:

Mini S&P: 1541.25-1544.75

Mini NDQ: 2006-2010

Mini Russ: 856.90-859.90

Mini Dow: 13728-13755

Ensign la calcule automatiquement.

D'autrepart le existe un blog, abandonné maintenant, dédié a cette technique http://bondtrading.blogspot.com/

As-tu essayé, est-ce profitable?
J'avais vu le blog... mais son abandon ne me disait rien qui vaille...

MErci GOLD

PS: Je n'ai pas trouvé la fonction sur ensign, ou se situe-t-elle dans le programme ??
MErci d'avance.

chalut vous deux

Cliquez pour élargir cette image.
studies => price histogram
dans cerctain cabinet on ne jure que par ça

Riteam... le jour ou tu ne me sauveras pas...

Que te dire... MERCI

Effectivement, Riteam, avec mes fonctions de juriste patenté, j'ai rencontré des traders de salles, et il n'ont que le Market Profile à la bouche...

Honnêtement Riteam, toi qui roule ta "bosse" depuis un bon moment sur les marchés, que penses tu de cette technique ?

harryS a écrit:

As-tu essayé, est-ce profitable? J'avais vu le blog... mais son abandon ne me disait rien qui vaille... MErci GOLD PS: Je n'ai pas trouvé la fonction sur ensign, ou se situe-t-elle dans le programme ?? MErci d'avance.

L'abandon de ce blog est du a une question de "deontologie" d'apres son auteur qui est par ailleurs un professionnel. Je pense qu'il a eu peur d'en dire trop.

Perso, je n'ai jamais essayer cette methode. Le Maket profil me semble etre une "description" , une lecture du marché. Pas une methode en soi.

Le "retour a la VA" est une methode derivée , car le marché evolue 70% du temps en trading range (d'apres la theorie du Market profil).

Dans Ensign, le MP est la studie Price Histogram.

@+

c'est réputé on ne peut le nier
mais on est jamais dans le haut et jamais dans le bas , on prend ce qui est prenable et c'est bien ce qui compte.

etant donné que ce sont des gros qui jouent cette methode => ça fonctionne du fait des volumes ...

amha

Merci, effectivement on prend ce que l'on peut et à coup de 2500 contrats... quelques points font la journée....

Mon interêt pour le M.P vient tout simplement du fait que je ne peux plus trader comme je le faisais par le passé, en restant collé à l'écran... je cherche donc à profiter du marché en plaçant des ordes à l'avance...et pour le moment je n'ai trouve que le M.P pour cela...

Merci à tous.

Bonjour
C'est une technique très intéressante.
Mais pour bien la comprendre et en tirer le maximum, je crois qu'il faut lire le livre de James Dalton, "Mind over markets".
Cordialement

Hello , oui trés interessant, peu de texte
un partage de lien ici même , où l'on en discutâmes avec GVGH
http://www.daily-bourse.fr/forum-PRO_REALTIME-vtptc-2510-start-36.php Sur trading Nack aussi pas mal de liens

Cliquez pour élargir cette image.
http://www.trading-naked.com/MarketProfile.htm En français , ce blog sité par Gold ci dessus http://bondtrading.blogspot.com/

le HandBook du CBOT
http://www.cbot.com/cbot/docs/handbook.pdf
le lien de cisco (type reading en petit logo)
http://www.cisco-futures.com/mpintro.html

il y a aussi cette plaquette
http://www.forex-phoenix.org/MP_PP_3_Ph4x.pdf Presentation to Presentation to Phoenix4x Phoenix4x Hotcomm Room Hotcomm Room November 07 November 07 2004

liens en fin de file
J. Peter Steidlmayer
A New Approach to Trading
Trading with Market Profile James Dalton
Mind over Markets CBOT
http://www.cbot.com/cbot/docs/handbook.pdf Donald L Jones
Value Based Power Trading
http://www.cisco-futures.com/vbpt/VALUEBASED_POWER_PRINT.pdf

Cet autre seminaire MP 101 le lien http://www.r7.com/Market%20Profile/Market_Profile_CBOT_Slides.pdf CBOT CBOT® & Alex Benjamin Alex Benjamin February 17 February 17th th 2005 2005
MP MP 101 101 as a as a Simulcast Seminar/Webinar Simulcast Seminar/Webinar
http://www.cbot.com/cbot/pub/cont_detail/0,3206,1058+26237,00. http://www.cbot.com/cbot/pub/cont_detail/0,3206,1058+26237,00.html
Et le 102 le lien http://www.r7.com/Market%20Profile/Market_Profile_CBOT_Slides.pdf Welcome to a CBOT® Seminar Marketprofile Marketprofile® 102 102 Presented by:
Alexander Benjamin Sponsored by the MarketVu Show


Concernant James Dalton on en parle ici sur un .DOC
www.brettsteenbarger.com/Mind%20Over%20Markets.doc C/C du doc
An Important Idea: Mind Over Markets Brett N. Steenbarger, Ph.D. www.brettsteenbarger.com

The book Mind Over Markets by James Dalton, Eric Jones, and Robert Dalton is a classic describing auction theory and the interpretation of the Market Profile. Below is a very important idea from the text:
Volume is the truest and most reliable indicator of the markets ability to facilitate trade. Even in a trending market, if volume is decreasing, then the likelihood that the trend will continue much longer is in question. A market that is not facilitating trade will not survive for long.
All markets seek to trade at price levels that maximize volume. If a market is not facilitating trade at a given price level, it will move to a new level that will better facilitate trade. Thus, if price movement is relatively static and volume continues to decline, the chances are great that the market will break-out of that region in search of new activity. (p. 137).
In a trending market, higher or lower prices are facilitating trade. In a bracketing market, price extremes fail to attract participants and do not facilitate trade. The idea of markets seeking volume tells you that price movements will not end until a broad value consensus is attained.
Brett N. Steenbarger, Ph.D. is Director of Trader Development for Kingstree Trading, LLC in Chicago and Clinical Associate Professor of Psychiatry and Behavioral Sciences at SUNY Upstate Medical University in Syracuse, NY. He is also an active trader and writes occasional feature articles on market psychology for a variety of publications. The author of The Psychology of Trading (Wiley; January, 2003), Dr. Steenbarger has published over 50 peer-reviewed articles and book chapters on short-term approaches to behavioral change. His new, co-edited book The Art and Science of Brief Therapy is a core curricular text in psychiatry training programs. Many of Dr. Steenbargers articles and trading strategies are archived on his website, www.brettsteenbarger.com
Bonne lecture
Enjoy IT !

merci ray

soit dit en passant, la règle selon laquelle si une borne est touchée et que l'on part en sens contraire, le filling se fait à la prochaine séance vient juste de se passer sur le SP 500
Et ce matin, le filling de la V.A a eu leiu tres rapidement. A voir si il y a une corrélation entre le filling de la V.A sur le Cac et Dax et l'attitude des marchés US.